【新股上市】地平線(9660)招股入場費2418元下周四掛牌

　　《經濟通通訊社16日專訊》中國自動駕駛系統軟件和硬體供應商地平線(09660)今日起至10月21日(下周一)在香港公開招股，是次擬全球億發行約13.55億股股份，其中香港公開發售約1.355億股，佔約10%；國際配售12.2億股，佔約90%，另有超額配股權15%。每股發售價介乎3.73元至3.99元，每手600股，入場費為2418元，募集資金上限約54億元，預計股份將於下周四掛牌。
　　公司在招股期間引入境內外多家機構投資者，其中阿里巴巴(09988)斥5000萬美元認購、百度(09888)斥5000萬美元認購、法國一個家族辦公室斥990萬美元認購，另寧波市政府基金斥1.09億美元認購，認購總額達到約2.189億美元（約17億港元），佔假設超額配股已悉數行使後的3.2%股權。
　　地平線是市場領先的乘用車高級輔助駕駛（「ADAS」）和高階自動駕駛（「AD」）解決方案提供商，擁有專有的軟硬件技術。是市場領先的乘用車高級輔助駕駛石領先的算法、專用的軟件和先進的處理硬件，為高級輔助駕駛和高階自動駕駛提供核心技術，從而提高駕駛員和乘客的駕乘安全性和體驗感。憑借軟硬一體的解決方案優勢，地平線抓住行業的巨大發展機會，業務在過去三年中實現顯著的規模性增長。截至9月30日，公司軟硬一體的解決方案已獲得27家OEM、42個OEM品牌采用，裝備於290款車型，達成SOP的車型累計數量為152個。根據灼識咨詢的資料，按解決方案總裝機量計算，自2021年大規模量產解決方案起，地平線是首家且每年均為最大的提供前裝量產的高級輔助駕駛和高階自動駕駛解決方案的中國公司。
　　財務資料顯示，公司於2021、2022及2023年全年分別錄得虧損20.61億元、87.19億元及67.39億元人民幣，虧損持續擴大，而截至2024年6月底止半年，公司錄得50.98億元虧損。公司指出，虧損狀況主要是由於對研發的持續投資所致。
　　招股書顯示，公司擬將集資所得淨額中約70%將於未來五年期間用於研發用途，包括高級輔助駕駛和高階自動駕駛解決方案及核心關鍵技術；約10%將用於銷售及營銷相關開支；約10%將用於其合營企業（特別是酷睿程）未來的戰略投資，從而拓展並增強其技術能力；約10%將用於一般公司用途及營運資金需求。
　　據報，在IPO前，地平線已獲得多家投資機構及產業資本的投資，包括福士集團、上汽集團、廣汽資本、長城汽車、奇瑞汽車、一汽集團、比亞迪、寧德時代等眾多車企資本及產業鏈上下游企業，以及五源資本、高瓴資本、IDG Capital等財務機構的持續投資。(eh)